招商3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金 （LOF）基金产品资料概要更新 编制日期：2021年3月11日 送出日期：2021年3月16日 本概要提供本基金的重要信息，是招募说明书的一部分。 作出投资决定前，请阅读完整的招募说明书等销售文件。 一、产品概况 招商3年封闭运作 基金简称 基金代码 161728 战略配售（LOF） 招商基金管理有限中国银行股份有限 基金管理人 基金托管人 公司 公司 上市交易所 深圳证券交易所 基金合同生效日 2018年7月5日 上市日期 2019年3月29日 基金类型 混合型 交易币种 人民币 运作方式 其他开放式 本基金合同生效后的前三年为封闭运作期。在封闭运作期内，本 基金每6个月受限开放一次，每个受限开放期的首日为本基金基 金合同生效日起每6个月的月度对日。本基金的每个受限开放期 不少于5个工作日、不超过10个工作日，具体的受限开放期时间 开放频率 由基金管理人在开始办理申购前依照《信息披露办法》的有关规 定在指定媒介上予以公告。在封闭运作期内，本基金不办理赎回 业务。在受限开放期内，本基金可以接受基金份额的申购申请， 但不接受基金份额的赎回申请。 开始担任本基金基 2018年7月5日 金经理的日期 基金经理 尹晓红 证券从业日期 2013年7月1日 开始担任本基金基 2018年7月5日 金经理的日期 基金经理 姚飞军 证券从业日期 2007年3月19日 开始担任本基金基 2018年8月17日 金经理的日期 基金经理 马龙 证券从业日期 2009年7月1日 其他 本基金份额的场内简称：招商配售。 二、基金投资与净值表现 （一） 投资目标与投资策略 投资者可阅读本基金《招募说明书》“基金的投资”章节了解详细情况。 在严格控制风险的前提下，追求超越业绩比较基准的投资回报，力争实 投资目标 现基金资产的长期稳健增值。 本基金的投资范围包括国内依法发行上市的股票和存托凭证（含中小 板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票和存托凭证）、债券 （包括国债、政策性金融债、中央银行票据、信用等级在AAA（含）以 上的债券及非金融企业债务融资工具等）、债券回购、同业存单、银行 存款（包含协议存款、定期存款及其他银行存款）、货币市场工具以及 投资范围 法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证 监会相关规定）。 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行 适当程序后，可以将其纳入投资范围。 基金的投资组合比例为：股票资产、存托凭证占基金资产的比例为0%- 100%。 本基金主要投资通过战略配售取得的股票、存托凭证，本基金封闭运作 主要投资策略 期内，主要采用资产配置策略、战略配售策略和固定收益策略三种投资 策略。 业绩比较基准 沪深300指数收益率*60%+中债总指数收益率*40% 本基金是混合型基金，预期收益和预期风险高于货币市场基金和债券型 基金，低于股票型基金。 风险收益特征 本基金以投资战略配售股票、存托凭证为主要投资策略，需参与并接受 发行人战略配售股票、存托凭证，由此产生的投资风险与价格波动由投 资者自行承担。 （二） 投资组合资产配置图表/区域配置图表 （三） 自基金合同生效以来/最近十年（孰短）基金每年的净值增长率及与同期业绩比较 基准的比较图 注:1.基金合同生效当年按实际期限计算，不按整个自然年度进行折算。 2.基金的过往业绩不代表未来表现。 三、投资本基金涉及的费用 （一） 基金销售相关费用 以下费用在认购/申购/赎回基金过程中收取： 份额（S）或金额 费用类型 （M）/持有期限收费方式/费率 备注 （N） 申购费（前收费） - 0.6% - 注：1.本基金基金份额在申购时收取申购费用。本基金基金份额申购采用金额申购方 式。投资者在一天之内如果有多笔申购，费率按单笔分别计算。场内申购费率与场外申购 费率相同。本基金申购费率为0.6%。 2.在封闭运作期内，本基金不办理赎回业务。 （二） 基金运作相关费用 以下费用将从基金资产中扣除： 费用类别 收费方式/年费率 管理费 0.10% 托管费 0.03% 销售服务费 - 1、《基金合同》生效后与基金相关的信息 其他费用 披露费用； 2、《基金合同》生效后与基金相关的会计 师费、律师费、诉讼费和仲裁费； 3、基金上市费及年费； 4、基金份额持有人大会费用； 5、基金的证券、期货交易费用； 6、基金的银行汇划费用； 7、基金相关账户的开户及维护费用； 8、因投资港股通标的股票而产生的各项合 理费用； 9、按照国家有关规定和《基金合同》约 定，可以在基金财产中列支的其他费用。 注：本基金交易证券、基金等产生的费用和税负，按实际发生额从基金资产扣除。 四、风险揭示与重要提示 （一） 风险揭示 本基金不提供任何保证。投资者可能损失投资本金。 投资有风险，投资者购买基金时应认真阅读本基金的《招募说明书》等销售文件。 一）本基金特定风险如下： 1、基金份额二级市场交易价格的折溢价风险 本基金基金合同生效后进入三年的封闭运作期，封闭运作期间投资者不能赎回基金份 额。本基金在封闭运作期间，基金份额可上市交易，投资者可在二级市场买卖基金份额。 受市场供需关系等各种因素的影响，投资者买卖基金份额有可能面临相应的折溢价风险。 2、投资战略配售股票、存托凭证风险 本基金以投资战略配售股票、存托凭证为主要投资策略，需参与并接受发行人战略配 售股票、存托凭证，由此产生的投资风险与价格波动由投资者自行承担。本基金主要参与 战略配售股票、存托凭证的投资，战略配售股票、存托凭证有可能出现股价波动较大的情 况，投资者有可能面临战略配售股票、存托凭证价格大幅波动的风险。 3、股指期货、国债期货等金融衍生品投资风险 金融衍生品是一种金融合约，其价值取决于一种或多种基础资产或指数，其评价主要 源自于对挂钩资产的价格与价格波动的预期。投资于衍生品需承受市场风险、信用风险、 流动性风险、操作风险和法律风险等。由于衍生品通常具有杠杆效应，价格波动比标的工 具更为剧烈，有时候比投资标的资产要承担更高的风险。并且由于衍生品定价相当复杂， 不适当的估值有可能使基金资产面临损失风险。 股指期货采用保证金交易制度，由于保证金交易具有杠杆性，当出现不利行情时，股 价指数微小的变动就可能会使投资者权益遭受较大损失。股指期货采用每日无负债结算制 度，如果没有在规定的时间内补足保证金，按规定将被强制平仓，可能给投资带来重大损 失。 国债期货采用保证金交易制度，由于保证金交易具有杠杆性，当相应期限国债收益率 出现不利变动时，可能会导致投资人权益遭受较大损失。国债期货采用每日无负债结算制 度，如果没有在规定的时间内补足保证金，按规定将被强制平仓，可能给投资带来重大损 失。 4、中小企业私募债券投资风险 基金所投资的中小企业私募债券之债务人出现违约，或在交易过程中发生交收违约， 或由于中小企业私募债券信用质量降低导致价格下降，可能造成基金财产损失。此外，受 市场规模及交易活跃程度的影响，中小企业私募债券可能无法在同一价格水平上进行较大 数量的买入或卖出，存在一定的流动性风险，从而对基金收益造成影响。 5、资产支持证券投资风险 资产支持证券是一种债券性质的金融工具。资产支持证券具有一定的价格波动风险、 流动性风险、信用风险等风险。本公司将本着谨慎和控制风险的原则进行资产支持证券投 资，请基金份额持有人关注包括投资资产支持证券可能导致的基金净值波动、流动性风险 和信用风险在内的各项风险。 6、港股通交易风险 本基金基金资产投资于港股，会面临港股通机制下因投资环境、投资标的、市场制度 以及交易规则等差异带来的特有风险，包括港股市场股价波动较大的风险（港股市场实行 T+0回转交易，且对个股不设涨跌幅限制，港股股价可能表现出比A股更为剧烈的股价波 动）、汇率风险（汇率波动可能对基金的投资收益造成损失）、港股通机制下交易日不连贯 可能带来的风险（在内地开市香港休市的情形下，港股通不能正常交易，港股不能及时卖 出，可能带来一定的流动性风险）等。 7、香港市场风险 （1）本基金将按照政策相关规定投资于香港市场，在市场进入、投资额度、可投资对 象、税务政策等方面都有一定的限制，而且此类限制可能会不断调整，这些限制因素的变 化可能对本基金进入或退出当地市场造成障碍，从而对投资收益以及正常的申购赎回产生 直接或间接的影响。 （2）香港市场交易规则有别于内地A股市场规则，参与香港股票投资还将面临包括但 不限于如下特殊风险： 1）只有内地和香港两地均为交易日且能够满足结算安排的交易日才为港股通交易日。 2）香港出现台风、黑色暴雨或者联交所规定的其他情形时，联交所将可能停市，投资 者将面临在停市期间无法进行交易的风险；出现境内证券交易服务公司认定的交易异常情 况时，境内证券交易服务公司将可能暂停提供部分或者全部港股通服务，投资者将面临在 暂停服务期间无法进行港股通交易的风险。 3）投资者因港股通股票权益分派、转换、上市公司被收购等情形或者异常情况，所取 得的港股通股票以外的联交所上市证券，只能通过港股通卖出，但不得买入，交易所另有 规定的除外；因港股通股票权益分派或者转换等情形取得的联交所上市股票的认购权利在 联交所上市的，可以通过港股通卖出，但不得行权；因港股通股票权益分派、转换或者上 市公司被收购等所取得的非联交所上市证券，可以享有相关权益，但不得通过港股通买入 或卖出。 4）代理投票。由于中国结算是在汇总投资者意愿后再向香港结算提交投票意愿，中国 结算对投资者设定的意愿征集期比香港结算的征集期稍早结束；投票没有权益登记日的， 以投票截止日的持有作为计算基准；投票数量超出持有数量的，按照比例分配持有基数。 以上所述因素可能会给本基金投资带来特殊交易风险。 8、存托凭证的投资风险 本基金的投资范围包括存托凭证，可能面临存托凭证价格大幅波动甚至出现较大亏损 的风险，以及与存托凭证发行机制相关的风险，包括存托凭证持有人与境外基础证券发行 人的股东在法律地位、享有权利等方面存在差异可能引发的风险；存托凭证持有人在分红 派息、行使表决权等方面的特殊安排可能引发的风险；存托协议自动约束存托凭证持有人 的风险；因多地上市造成存托凭证价格差异以及波动的风险；存托凭证持有人权益被摊薄 的风险；存托凭证退市的风险；已在境外上市的基础证券发行人，在持续信息披露监管方 面与境内可能存在差异的风险；境内外法律制度、监管环境差异可能导致的其他风险。 二）本基金面临的其他风险如下： 1、证券市场风险，主要包括：（1）政策风险；（2）经济周期风险；（3）利率风险； （4）上市公司经营风险 ；（5）购买力风险； 2、流动性风险，主要包括：（1）基金申购、赎回安排；（2）拟投资市场、行业及资 产的流动性风险评估；（3）巨额赎回情形下的流动性风险管理措施；（4）实施备用的流动 性风险管理工具的情形、程序及对投资者的潜在影响； 3、信用风险； 4、管理风险； 5、其他风险，主要包括：（1）操作风险；（2）技术风险；（3）法律风险；（4）其 他风险。 具体内容详见本基金《招募说明书》。 （二） 重要提示 中国证监会对本基金募集的注册，并不表明其对本基金的价值和收益作出实质性判断 或保证，也不表明投资于本基金没有风险。 基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保 证基金一定盈利，也不保证最低收益。 基金投资者自依基金合同取得基金份额，即成为基金份额持有人和基金合同的当事人。 各方当事人同意，因《基金合同》而产生的或与《基金合同》有关的一切争议，如经友 好协商未能解决的，应提交中国国际经济贸易仲裁委员会根据该会当时有效的仲裁规则进 行仲裁，仲裁地点为北京，仲裁裁决是终局性的并对各方当事人具有约束力，仲裁费和律 师费由败诉方承担。 基金产品资料概要信息发生重大变更的，基金管理人将在三个工作日内更新，其他信 息发生变更的，基金管理人每年更新一次。因此，本文件内容相比基金的实际情况可能存 在一定的滞后，如需及时、准确获取基金的相关信息，敬请同时关注基金管理人发布的相 关临时公告等。 五、其他资料查询方式 以下资料详见基金管理人网站www.cmfchina.com客服电话：400-887-9555 ● 《招商3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）基金合同》、 《招商3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）托管协议》、 《招商3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）招募说明书》 ● 定期报告，包括基金季度报告、中期报告和年度报告 ● 基金份额净值 ● 基金销售机构及联系方式 ● 其他重要资料 六、其他情况说明 无